打造节能减排特色融资模式

打造节能减排特色融资模式 “绿色信贷”助力“美丽中国”

“绿色信贷”助力“美丽中国”

本报记者 简宁 北京报道

在位于昌平郊区的神雾节能与低碳技术联合实验室里，有多达17个巨大的实验台，虽然被称为实验室，但走在这里仿佛置身一个现代化工厂。

这个实验室和工业化生产的整个工艺流程都是一样的，只是规模比较小而已，客户提出要求，带来样品，然后和实验室的科研人员一起做实验，节能技术效果一目了然。

神雾集团资金管理中心总经理张军告诉记者，这个现代化实验室改变了公司的营销模式，在科技转化为生产力的最后一跃中扮演了重要角色，2011年以来公司每年百亿计的订单都依赖于实验室的建成。

事实上，当初实验室在建造中曾经一度面临资金窘境。张军称，北京银行(601169,股吧)安华路支行2.2亿元的贷款像一场及时雨，让实验室建设得以快速完工。

十八大提出要大力建设生态文明，努力建设美丽中国。作为最早开展绿色信贷的商业银行之一，北京银行坚持把绿色环保列为信贷政策优先支持领域，支持经济绿色发展、循环发展、低碳发展，用绿色信贷勾画了“美丽中国”版图。

有保有压

支持低碳经济发展

多年来，北京银行以积极推动经济发展方式转变和产业转型、升级，促进经济社会可持续发展为己任，大力支持节能减排、低碳经济发展。

在专业人士看来，北京银行始终坚持“有保有压、结构优化”为绿色信贷方针，将信贷投放重点支持节能环保领域，并严格控制高耗能、高排放行业和产能过剩行业的贷款投放。

同时，北京银行还坚持“环保一票否决制”原则，对高耗能、高污染、高排放企业，不符合国家产业政策、未按规定程序审批或核准的项目，不提供任何形式的授信支持。

对产能过剩、落后产能及节能减排控制行业的贷款项目进行严格审查，将节能和环境影响作为贷前审查重要内容。对不符合节能减排政策和国家明确要求淘汰的落后产能项目，不提供任何形式的新增授信。

2014年初，北京银行专门成立了绿色金融事业部，通过项目贷款、银团贷款、并购贷款、债券发行、保理融资等多种融资模式，为多家企业节能技术升级改造、清洁能源发电、绿色食品生产、城市水务工程等项目提供资金60余亿元，用绿色信贷勾画了“美丽中国”版图。

截至2014年12月末，北京银行绿色信贷审批通过逾400亿元，余额超过180亿元，这些宝贵的资金主要投向重点节能工程、循环经济发展、重点流域水污染治理、节能环保能力建设等项目和企业，支持了一大批合同能源管理项目和中小节能服务公司。

质押“未来收益”

新模式破解融资大难题

“我们是以技术为核心、研发为龙头的公司，属于轻资产型公司，要和银行谈大规模的融资是比较困难的，这是我们的软肋。”张军说。据他回忆，那时最庆幸的是，遇到了北京银行。

北京银行有关负责人介绍，轻资产是大部分节能服务企业都面临的难题。2011年，北京银行针对节能服务企业轻资产等运营特点，创新推出“节能贷”绿色金融服务方案，结合企业节能收益分享收入来源特点，打造未来收益权质押贷款模式，并可采取打包授信方式。

据记者进一步采访了解，浏阳市杨家弄造纸厂的热电联产项目，总投资达645万元，预计每年带来节能效益377万元。尽管公司的自有资金不足，而固定资产又很少，收入依赖于项目未来节能收益分享。但是，2012年该项目成功地得到北京银行400万元“节能贷”支持。

在该行设计的组合担保方式中，核心正是“企业融资项目下未来形成的现金流+已完工的节能项目形成的现金流”的质押担保。

统计数据显示，截至目前，北京银行“节能贷”业务发放贷款280笔，金额超过30亿元，支持了一批节能服务企业。

在采访中，记者还发现，除了重点节能项目，小微型节能企业亦得到了北京银行更多持续的关注和支持，许多当初的小企业从三五百万的贷款开始，逐渐成长为行业领头羊。

值得一提的是，北京银行“节能贷”产品获得了中国银行(601988,股吧)业协会颁发的“服务小企业及三农十佳特色金融产品奖”。

创新合作机制

打造“绿色金融”特色品牌

相比国外，节能减排在中国仍属新兴的金融服务领域，项目周期长、技术含量高、风险控制难等问题是对商业银行的巨大挑战。

在业内人士看来，创新合作机制，引入国际先进的操作模式，成为北京银行开展节能减排贷款的重要切入点。尤其是引入CDM收入为还款来源，有效控制了信贷资金的偿还风险。其中，大唐新能源集团建设内蒙古察汉庙一期49.5MW风力发电项目就是一个成功案例。

西部大开发十余年来，内蒙古风电产业发展迅猛，是国家落实可再生能源发展规划目标、开发建设百万及千万瓦级风电基地的重要地区，被国家确定为“风电三峡”基地。位于乌兰察布草原的大唐新能源内蒙古察汉庙一期49.5MW风力发电场，正是“风电三峡”的一个缩影。

据悉，风电场工程装机容量49.5MW，每年可为电网提供电量12795.75万千瓦时。

“与燃煤电厂相比，这一项目每年可节约标煤4.15万吨，相应每年可减少多种大气污染物和大量灰渣的排放。北京银行不仅为我们提供了及时的融资支持，更为支持低碳经济贡献了力量。”大唐新能源股份有限公司相关负责人如是说。

CDM(Clean Development Mechanism)即清洁发展机制，是《京都协定书》中引入的灵活履约机制之一。核心内容是允许缔约方(发达国家)与发展中国家进行项目级的减排量抵消额的转让与获得，在发展中国家实施温室气体减排项目。清洁发展机制是现存的唯一的可以得到国际公认的碳交易机制，基本适用于世界各地的减排计划。

在中国，通过CDM审核的项目不仅是各省的重点项目，还可额外获得CDM收入。北京银行以此为契机，积极探索与该项目的深入合作，并给予该项目3亿元贷款，用于电场33台风机的购买。

内蒙古察汉庙一期49.5MW风力发电项目作为在联合国CDM执行理事会成功注册的清洁能源发电项目，北京银行将CDM交易收入与发电收入一同作为还款来源，无疑为信贷资金增加了一道风险屏障。

在项目投产后，每年上网电量12795万千瓦时，可获得5578万元发电收入，每年减排温室效应气体CO2约8.69万吨。

“按照每吨CO2价格为80元计算，本项目每年可获得近670万元的减排资金，可将营业收入提升12%。” 大唐新能源集团相关负责人表示。

2014年，北京银行还对大唐电力共计9.9万kw的风电项目给予了6亿元的融资，实现年减排CO219.67万吨。两个风力发电项目均购买了国产风机，在绘画蓝天白云的同时拉动了国内机电制造业的发展。

制定前瞻战略

拓展绿色金融蓝海

2013年3月26日，中国节能减排融资北京银行项目签字仪式在中国大饭店举行，北京银行与国际金融公司(IFC)合作推出旨在重点支持中小节能企业的“中国中小企业节能减排融资项目(CHUEE SME项目)”。

这是继2007年与国际金融公司携手推出中国节能减排融资项目后，北京银行再次牵手国际金融公司推进节能减排金融服务。

“中国中小企业节能减排融资项目”是针对国内中小企业提高能源效率、利用洁净能源及开发可再生能源项目而设计的一种新型融资模式。

此次北京银行与国际金融公司签署协议的整体授信金额为8.8亿元人民币，将涵盖能效领域、节水领域项目融资及绿色信贷培训等内容，北京银行也将成为在节水领域与IFC开展合作的第一家商业银行。

事实上，北京银行作为较早介入绿色节能环保行业的金融机构，始终以前瞻性的战略模块为导向，开展绿色金融服务、服务技术创新、节能减排和环境保护，创造了多项行业领先。

早在2004年，北京银行就携手世界银行启动“世界银行/GEF中国节能促进项目”二期，成为国内较早开展节能减排贷款项目的银行。同年，与中国投资担保有限公司开展合作，率先开展节能减排贷款。

2007年，该行又携手国际金融公司启动了中国节能减排融资项目(简称CHUEE项目) 贷款，引入节能减排项目损失分担机制，成为全国首家与IFC共同推出节能减排融资项目贷款的中小银行。

随后，北京银行将CHUEE项目贷款进一步细分为节能服务公司合同能源管理融资模式、最终用能企业节能技术改造项目融资模式、设备供应商合作融资模式、公共事业服务商合作融资模式4大品种，细化融资服务。

不仅如此，北京银行有关负责人进一步向记者介绍，为搭建适应市场特点、匹配客户需求的业务渠道，北京银行与北京市节能环保中心等专业机构开展合作，为客户提供针对性更强、专业性更高的融资服务。

据悉，2011年，北京银行与中国节能协会节能服务产业委员会(EMCA)启动战略合作，向节能服务企业授信100亿元。

2012年，北京银行还与北京市节能低碳发展创新服务平台签署协议，联手打造“银行+平台+企业”的商业运作模式，开辟高效审批通道。其专业化渠道大大加快了该行各地分支机构与节能服务公司的对接步伐。

目前，北京银行的节能减排项目已遍布全国，“绿色金融”也已成为其特色金融服务品牌，在日前由EMCA主办的中国节能服务产业年度峰会上，北京银行获得“最佳金融投资机构”称号。

走出神雾实验室，一夜大风之后的京郊大地，异常静谧而洁净。应对资源约束趋紧、生态系统退化的严峻形势，需要越来越多的金融力量投入节能服务产业。

2014年，中国节能服务产业总产值达2650.37亿元，增长22.95%，中国金融业服务蓝海大有作为。